【美股入門】平衡型基金是什麼？可以股債通吃？有哪些優缺點？平衡型基金推薦排名

近期金融市場動盪，不知道該怎麼投資嗎？擔心投資股票風險太大？但又覺得債券收益太低？或許「平衡型基金」是你的好選擇喔！到底平衡型基金是什麼？為何能兼具股債優點？又有哪些缺點及風險需要注意呢？本篇將會帶你更深入了解平衡型基金，文末還會提供 2023 最新平衡型基金推薦排名。
 

平衡型基金是什麼？

• 平衡型基金是指包含股票與債券，甚至是更多元資產類型的基金組合。
• 藉由同時結合股票和債券的優點，以達到平衡收益和風險的作用。
• 由於當中有一定比重會投資債券，因此也具有配息的特色。
• 其收益、風險及管理費，皆介於股票型基金和債券型基金之間。
• 積極型的通常「股高於債」、保守型的通常「債高於股」，而股票比重越高、收益與風險也越高。
  以下圖為例，兩檔基金分別是：全球多元收益基金、新興市場多元收益基金，前者的股債配置大約為 1：1，而後者的股票比重佔超過 6 成，代表更偏向積極成長，因此投資人需特別留意該區域的經濟環境變動與風險。

（資料來源：鉅亨網）

一般來說，如果基金名稱中看到「平衡基金」、「多重資產基金」、「多元收益基金」，通常就代表股債都有投資，就能歸類到平衡型基金中。
 

平衡型基金有什麼優點？

• 優點 1、投資組合多元化，有效分散投資風險

其中包含股票和債券等不同類型的投資工具，透過分散投資便能減少對單一類股的依賴，有效降低投資風險。

• 優點 2、靈活配置，增加投資彈性

平衡型基金的持股比例，可視市場變化隨時進行調整，基金經理人在操作上較為靈活，舉例來說，當股市前景不佳時，基金經理人就可以增加債券的投資比例，來有效規避市場風險。

• 優點 3、不需投資多檔基金，輕鬆掌握成效

組合中已包含股票與債券，投資人就不需要再分別投資股票型基金和債券型基金了，只要一檔平衡型基金就能輕鬆掌握成效，非常適合小資族和懶人投資！
 

平衡型基金有什麼缺點？

• 缺點 1、看重基金經理人的能力

平衡型基金的獲利關鍵，在於基金經理人選股與判斷市場的能力，若錯估市場方向，造成股債配置押錯，反而會落入「低報酬、高風險」的窘境。

• 缺點 2、基金的管理費較高

有些平衡型基金的管理費率偏高，長期下來也會影響到基金的績效表現。一般來說，大型或知名的基金公司，因為具有較多的資源和專業知識，基金的管理費也會較高。

• 缺點 3、與股票型基金相比，收益可能較低

由於平衡型基金​的投資組合多元，才能在「收益和風險」中取得平衡，所以其收益不太可能跑贏純股票型基金，對於希望獲得更高收益並願意承擔更高風險的投資者來說，平衡型基金可能無法滿足其需求。
 

2023 平衡型基金推薦排名

（資料來源：強基金，平衡型美金配息基金推薦排名）
 

結語

平衡型基金可以同時享有股票的「高收益」與債券的「低波動」，適合希望在降低風險的同時，還能增加收益的懶人型投資者！在市場動盪不明確時，平衡型基金也是一個很好的投資選擇，不過，任何投資還是會有一定的風險，建議評估個人的風險承受度來選擇適合的平衡型基金，另外，多了解基金經理人的長期績效、操作風格，也是非常重要的喔！

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