【美股入門】債券型基金是什麼？怎麼買？配息、報酬率、風險、排名一次看

投資債券除了可以透過債券 ETF 之外，債券型基金也是許多人喜愛的投資商品之一，到底債券型基金是什麼？為何深受投資人喜愛？它的配息、報酬率如何？投資風險高嗎？本篇文章將會帶你更認識債券型基金，最後還會提供 2023 最新債券型基金績效排名！

債券型基金是什麼？

• 債券型基金是基金的一種，主要投資於債券，例如政府公債、公司債券等。
• 債券型基金與一般基金的操作方式相同，需要透過基金經理人去操作，並幫你買進一籃子的債券，所以會有額外的管理費與交易手續費。
• 債券型基金又稱為「固定收益型基金」，主要是基於債券固定配息的特性。
• 債券型基金的風險，一般來說會比股票型基金還要小，因此被認為是避險天堂。
• 目前市面上的債券型基金種類非常多元，包括：全球債、政府公債、非投資等級債、投資等級債、新興市場債、當地貨幣債等，不同的債券基金也會有不同的配置。
   

債券基金種類有哪些？風險、報酬率如何？

常見的債券型基金有以下 4 種，根據各自的組合內容，風險以及報酬率也會有所不同。

債券型基金的配息率如何？越高越好嗎？

債券型基金雖然具有配息的特性，但要注意「配息並非固定不變」，而且債券基金淨值也會有所漲跌，無法單靠債券型基金的配息率，來判斷報酬率高不高，因此建議投資人在挑選債券基金時，不要將「配息率」作為唯一考量。

一般來說，配息率越高的投資標的，往往會面臨較高的投資風險，所以配息率並不是越高越好！投資人還是必須依照自身的投資目標及風險承受度，來挑選適合的債券型基金，例如：積極型的投資人，便可挑選非投資級債券基金或新興市場債券基金等﹔保守型的投資人，就較適合政府公債基金或投資級公司債券基金等。
 

債券型基金 3 大特色及優點

• 債券型基金特色 1、提供較穩定的收益
  債券型基金主要投資於債券，收益較穩定，若能將配息再投入，便能放大複利效果。

• 債券型基金特色 2、相對較低的風險
  與股票型基金相比，債券型基金的風險較低。由於基金具有分散投資的概念，所以當投資組合中的特定公司發生違約事件或倒閉，基本上投資人只會損失某部分的資金，不至於整筆投資部位都受影響。

• 債券型基金特色 3、組合多樣性
  債券型基金可以投資於各種不同種類的債券，以提高組合多樣性。且與股票型基金相比，債券型基金的風險較低，因此可加入投資組合中當作避險工具（僅限於信用評級較高之債券）。
   

投資債券型基金 2 大風險

投資債券型基金時，需要特別留意 2 大風險：匯率風險、信用風險

• 債券型基金風險 1、匯率風險
  購買債券型基金時通常是以外幣計價，如美金或其他貨幣，當申購和買回時因匯率不一樣，就會產生匯差，因此投資債券型基金，還是要留意該國匯率狀況，以免賺到高殖利率卻賠了匯差。

• 債券型基金風險 2、信用風險
  債券型基金的風險會因為債券種類不同而有所差異，若發行債券的單位財務不良，可能會無法償還本金、利息，因此投資高風險國家或信用等級較差的債券，就必須特別留意較高的信用和違約風險。
   

債券型基金怎麼買？投資單一債券、債券 ETF 比一比

債券型基金透過基金平台或投信公司即可買進，並交由專業基金經理人幫你操盤，所以會有額外的管理費與交易手續費。

2023 債券型基金績效排名

（資料來源：強基金，美金配息基金推薦排名）
 

結語

看完文章相信你已經對債券型基金有更深入的認識了吧！由於債券型基金具有投資門檻低、穩定收益、且風險相對較低等優勢，因此對於很多理財新手或是小資族來說，的確是很不錯的投資工具喔，不過，任何投資還是會有一定的風險，建議評估個人的風險承受度以及投資目標，才能找到最適合自己的債券型基金。
 

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